MSTY, CONY 월배당만으로 원금 회수 가능할까? 직접 계산해봤습니다(+일드맥스 ETF 실전투자 팁)

https://youtu.be/zg3Cs59z40M

 

MSTY와 CONY ETF의 월배당만으로 원금 회수가 가능한가요?

MSTY와 CONY ETF는 월배당만으로 원금 회수가 가능하며, 실제로 많은 투자자가 경험한 사례가 있습니다. MSTY는 상장일로부터 9개월 만에, CONY는 약 13개월 만에 누적 분배금이 투자 원금을 넘어섰습니다

​

월배당만으로 원금 회수 전략 시 주의할 점은 무엇인가요?

• 월별 분배금 편차가 매우 커 예측이 어렵습니다.
• 원금 회수 기간을 줄이는 핵심은 높은 분배율이 아닌 ETF의 NAV(순자산가치) 하락을 최소화하는 것입니다.
• 기초 자산이 고점일 때보다는 주가가 더 이상 크게 빠지지 않을 것 같은 종목을 기초 자산으로 하는 커버드콜 ETF를 선택하는 것이 좋습니다.

​

​일드맥스(YieldMax) ETF의 독특한 투자 전략인 ' 월배당 원금 회수'의 실현 가능성과 그 이면에 숨겨진 실질적인 위험과 기회를 심층적으로 분석합니다. 단순히 높은 배당률에 현혹되기보다, msty와 cony사례를 통해 누적 분배금과 주가 변동성이 원금 회수기간에 미치는 영향을 구체적인 데이터로 보여줍니다. 특히, 높은 분배율보다 기초 자산의 nav(순자산가치) 하락 방어가 이 전략의 핵심임을 강조하며, 투자자들이 멘탈 관리에 실패하지 않고 성공적인 투자를 이어갈 수 있는 실전적인 팁을 제공합니다.

​

1. 일드맥스(YieldMax) ETF의 '월배당 원금 회수' 전략 분석

​

1.1. 월배당 원금 회수 전략의 개념 및 장점

 

1. 월배당 원금 회수 경험담의 등장:
2. 일드맥스 ETF투자자들 사이에서 월배당만으로 투자 원금을 모두 회수했다는 경험담이 국내외 커뮤니티에서 자주 접수되고 있다.
3. 이는 일반적인 채권형이나 주식형 ETF로는 상상하기 어려운 전략이지만, 일드맥스 ETF의 높은 배당 수익률 덕분에 가능해진 것이다.
4. 상장 초기에는 이론적으로만 가능하다고 여겨졌으나, 시간이 흐르면서 실제로 이러한 투자자들이 나타나기 시작했다.

​

1. 전략의 최대 장점:
2. 누적 분배금이 투자 원금을 넘어선 시점부터는 투자자의 심리적 부담이 크게 줄어든다.
3. 원금 회수후에도 월배당ETF는 계좌에 남아 계속 분배금을 지급하므로, 이후 발생하는 수익은 모두 추가 이득으로 간주된다.

​

1. 전략의 현실적 어려움:
2. 이 전략은 변수가 많고 1년 또는 그 이상의 시간을 견뎌야 하므로, 강한 멘탈이 필수적이다.

​

2. 일드맥스 ETF의 분배금 변동성 및 원금 회수 기간 계산

​

2.1. 분배금 변동성의 특징

1. 과거 분배금 내역 확인: 다양한 사이트에서 ETF의 과거 분배금내역을 확인할 수 있으며, 이를 통해 재투자하지 않았다는 가정 하에 누적 분배금이 투자 시작 시점의 주가를 언제 넘어섰는지 계산할 수 있다.
2. 월별 분배금 편차: 일드맥스 ETF의 월별 분배금은 매우 큰 편차를 보인다.
3. 분배금에 영향을 미치는 두 가지 변수( 기초 자산의 변동성및 옵션 프리미엄)는 예측이 불가능하다.
4. MSTY 사례:

• 2024년 12월에는 주당 4.4달러의 분배금이 나왔다.
• 2024년 4월에는 1.33달러로 크게 줄었다.
• 2024년 5월에는 2.37달러로 전월 대비 80%가까이 증가했다.

1. 과거 내역만으로 미래 분배금을 예측하는 것은 사실상 불가능하므로, 단순 참고용으로만 활용해야 한다.

​

2.2. MSTY 사례를 통한 원금 회수 기간 분석

1. 이상적인 MSTY 투자 사례 (베스트 케이스):
2. 상장일 투자 가정: 2024년 2월 22일 MSTY상장일 종가 21.2달러에 투자했다고 가정한다.
3. 원금 회수 시점: 누적 분배금이 21.2달러를 넘어선 시점은 2024년 11월 22일로, 누적 분배금은 24.4달러였다.
4. 회수 기간: 상장일부터 투자 시 9개월 만에 월배당만으로 원금을 모두 회수할 수 있었다.
5. 주가 변동: 원금 회수시점인 2024년 11월 21일 종가는 35.85달러로, 상장일 이후 주가도 68%나 상승했다.
6. 투자자의 심리: 주가가 고점 대비 반토막이 나더라도 이미 원금을 회수했기 때문에 주가 등락이나 분배금변동에 크게 신경 쓰지 않게 된다.
7. 전략의 지속성: 9개월 만에 원금을 회수한 투자자들은 이제 시작이며, 주식 계좌에 MSTY가 남아있어 분배금이 계속 발생한다.

​

1. 마음 아픈 MSTY 투자 사례 (극단적 가정):
2. 고점 매수 가정: 2024년 11월 20일 MSTY를 매수했다고 가정한다.
3. 누적 분배금 현황: 2025년 5월 23일까지 6개월 동안 누적 분배금은 16.89달러로, 투자 원금( 44.4달러)의 50%에도 못 미친다.
4. 주가 하락: 주가도 고점 대비 50%이상 하락하여 44.4달러에서 20달러초반까지 떨어졌다.
5. 투자자의 심리: 이러한 상황에서는 "내가 투자한 원금으로 월배당을 주네, 이게 맞나?"라는 생각이 들고, 심지어 세금까지 내야 하므로 멘탈이 흔들릴 수밖에 없다.
6. 원금을 회수한 투자자들도 과거에는 이러한 어려운 구간을 겪었을 것으로 추정된다.

​

3. CONY 사례 및 원금 회수 전략의 핵심

​

3.1. CONY 사례 분석

 

1. 상장일 투자 가정: 2023년 8월 15일 CONY상장 첫날 종가 19.76달러에 투자했다고 가정한다.
2. 원금 회수 시점: 상장 이후 누적 분배금이 상장 종가를 넘어선 시점은 2024년 9월 9일이다.
3. 회수 기간: 누적 분배금이 투자 원금을 넘어서기까지 약 13개월이 소요되었다.
4. 주가 변동: 원금 회수시점의 주가는 상장 당시보다 40%가까이 하락했다.
5. 투자자의 심리: 계좌 수익률은 마이너스( -38.3%)이지만, 계좌에 있는 주식 평가 금액과 이후 발생하는 월배당은 모두 수익이 되므로 투자자들은 크게 마음 아파하지 않는다.

​

3.2. 투자 전략의 핵심: NAV 하락 방어

1. 원금 회수 기간 단축의 중요성: 이 투자 전략의 핵심은 원금 회수 기간을 최대한 줄이는 것이다. 누적 분배금이 원금을 빨리 상회해야 투자자가 마음의 평화를 찾을 수 있다.
2. 핵심 요소: 원금 회수기간을 줄이는 핵심은 높은 분배율이 아니라 ETF의 NAV(순자산가치) 하락을 최소화하는 것이다. 즉, 일드맥스 ETF의 주가가 덜 빠져야 한다.
3. CONY사례에서 주가가 계속 빠지면 누적 분배금그래프의 기울기가 완만해지는 것을 볼 수 있다.
4. 베스트 케이스와 현실:
5. 이상적인 베스트 케이스: ETF 가격도 오르고 배당 수익률도 높은 수준을 유지하는 것이다.
6. 현실적 어려움: 커버드콜 ETF의 특성상 이 두 가지 변수가 동시에 유지되기는 사실상 어렵다.
7. 가장 현실적인 베스트 케이스: ETF 가격은 하락하지 않고 배당 수익률은 중간 이상만 유지하는 것이다. 앞에서 언급된 MSTY의 이상적인 사례가 이에 해당한다.
8. 분배율과 분배금의 관계:
9. 예시: 주당 50달러인 ETF의 월 분배율이 5%면 분배금은 주당 2.5달러이다.
10. 다음 달 분배율이 7%로 올랐지만 주가가 30달러로 하락하면, 분배금은 오히려 2.1달러로 줄어든다.
11. 또 한 달 뒤 월 9%의 역대급 분배율을 기록했지만 주가가 20달러까지 떨어지면, 분배금은 전월 대비 하락한 1.8달러를 기록한다.
12. 만약 분배율이 5%였다면 주당 분배금은 1달러까지 하락했을 것이다.
13. 따라서 일드맥스 ETF를 선택할 때 무조건 분배율이 높은 ETF를 선택하는 경향은 지양해야 하며, ETF의 NAV 하락을 최소화하는 것이 이 전략의 핵심이다.

​

4. 일드맥스 ETF 실전 투자 팁

1. 기초 자산 선택 기준:
2. 이상적인 선택: 투자 시점부터 약 1년 정도 기초 자산이 우상향할 수 있는 종목을 선택하는 것이 좋다.

• 일드맥스 ETF는 제한적이지만 기초 자산상승에 일부 참여할 수 있는 구조이므로, 주가가 올라가면 NAV침식을 어느 정도 방어할 수 있다.
• 하지만 1년 동안 주식이 우상향할 것이라는 확신이 있다면 커버드콜 대신 해당 주식을 직접 사는 것이 더 나을 수 있다.

1. 현실적인 선택: 주가가 더 이상 크게 빠지지 않을 것 같은 종목을 기초 자산으로 하는 커버드콜 ETF를 선택하는 것을 추천한다.

• 성장주투자 시 "달리는 말에 올라타라"는 말이 있지만, 일드맥스 ETF는 오히려 사경을 헤매는 말에 올라타는 것이 낫다.
• 기초 자산이 고점일 때는 가급적 피하는 것이 좋다.
• NVDY 사례: 엔비디아가 고점 돌파나 밸류에이션 논란이 있을 때보다, 주가 폭락, 밸류에이션 메리트 부각, 저가 매수세 유입 등의 뉴스가 나올 때 NVDY에 투자하기가 더 적합하다.

1. 최적의 투자 시기: 2024년 3월은 일드맥스 ETF투자에 최적의 시기였다.
2. 테슬라, 엔비디아, 마이크로스트래티지, 코인베이스 등 주요 기초 자산들이 고점 대비 30~40%씩 하락했다.
3. 개별 종목 변동성이 폭발하면서 옵션 프리미엄도 대폭 증가했다.
4. 이로 인해 대부분의 일드맥스 ETF들이 5월 분배금에서 대박을 기록했다.
5. 초보 투자자를 위한 조언:
6. 일드맥스 ETF는 투자 경험이 많지 않은 사람들에게는 추천되지 않는다.
7. 만약 경험해보고 싶다면, 처음부터 MSTY, CONY, TESLY와 같이 변동성이 큰 종목으로 시작하기보다는, 기초 자산 변동성이 크지 않은 개별 종목 커버드콜 ETF로 먼저 경험해보는 것이 좋다.
8. 이러한 종목들은 배당 수익률이 상대적으로 낮지만, 나중에 MSTY나 CONY같은 종목에 투자할 때 많은 도움이 될 것이다.