미국시장이 무섭다면 잠시 여기로 대피하세요(채권X)

 

https://youtu.be/BpAflemo6sg

 

이 영상은 워렌 버핏과 schd의 포트폴리오 변화를 분석하여 향후 유망 섹터에 대한 인사이트를 제공합니다. 워렌 버핏은 금융 섹터 비중을 줄이고 소비재와 에너지 섹터 비중을 늘리고 있으며, schd 또한 금융 섹터 비중을 줄이고 에너지와 필수 소비재 섹터 비중을 늘리는 리밸런싱을 진행했습니다. 특히 워렌 버핏은 현금 비중을 늘리고 단기 채권에 투자하는 등 안정적인 투자를 선호하는 경향을 보입니다. 과거 데이터 분석 결과, 헬스케어 섹터가 장기적으로 안정적인 수익률을 보여주었으며, 필수 소비재 섹터 또한 안정적인 투자처가 될 수 있음을 시사합니다. 따라서 현재 하락장 상황에서 금융 섹터 투자를 줄이고 필수 소비재 섹터에 투자하거나, 워렌 버핏의 투자 전략을 따라 버크셔 해서웨이에 투자하는 것이 현명한 선택일 수 있습니다.

 

1. 투자 방향성의 변화

• 올해 S&P 500의 하락 속에서도 워렌 버핏은 S&P 500을 전부 매도하고, 현금 비중을 지속적으로 늘리고 있다 .
• 버핏의 포트폴리오 변화에서는 소비재에 대한 비중을 늘리고, 금융주 매도를 확대하여 금융 섹터의 강도가 약화되었음을 확인할 수 있다 .
• 최근 매수한 종목들은 도미노 피자와 같은 경기 소비재가 중심이며, 애플은 꾸준히 매도되어 소비재와 현금 비중이 증가 중이다 .

 

2. SCHD의 포트폴리오 변화와 배당 성장

• 3월 말 schd의 배당 성장률이 22%로 큰 폭으로 증가했지만, 주가는 큰 변동이 없었다 .
• 만약 나머지 분기에서 배당 성장이 없더라도 4.54%의 배당 성장률을 유지할 것으로 추정된다 .
• schd의 포트폴리오에서 금융과 헬스케어의 비중이 가장 높았으며, 금융주가 상당한 비중을 차지하고 있었다 .
• 편입된 종목 중 코노코필립스가 가장 큰 비중을 차지하며, 최근 5년간 TR 성과가 S&P 500 대비 두 배 이상 높은 것으로 나타났다 .
• schd의 배당 이력은 1989년부터 시작되었으며, 2016년에는 66%의 배당 삭감이 있었지만 이후 특별 배당으로 인해 신규 편입이 가능했다 .

 

3. 버핏 포트폴리오와 섹터 분석

• 워렌 버핏의 포트폴리오에서 금융 섹터의 비중이 크게 감소된 것이 주목할 만하다 .
• 소비재와 에너지를 포트폴리오에 편입하여 두 포트폴리오의 공통점이 에너지와 필수 소비재에 집중하고 있음이 드러난다 .
• 2025년에 유망할 섹터로 에너지와 필수 소비재가 부각될 가능성이 있다 .
• 2010년부터 현재까지의 SNP 500에서 에너지 섹터의 수익률이 올해 가장 높음을 확인할 수 있다 .
• IT 섹터가 연평균 성과 19.8%로 가장 높은 반면, 헬스케어 섹터는 잔잔하면서도 준수한 수익률을 보여준다 .

 

4. 워렌 버핏과 SCHD가 알려주는 섹터 동향

• XL로 시작하는 etf들은 섹터를 추종하는 종목들로 구성되어 있다.
• 2010년부터가 아닌 1998년부터의 성과를 보면, 헬스케어 섹터가 S&P 500을 유의미하게 뛰어넘은 유일한 섹터였다.
• 에너지 섹터는 수익률은 높지만 변동성이 상당하며, 필수 소비재는 수익률이 낮지만 변동성이 거의 없는 안정적인 섹터이다.
• 에너지 섹터는 큰 변동성을 보이는 반면, 나머지 두 개의 섹터(필수 소비재와 헬스케어)는 안정적으로 증가하는 모습을 보인다.
• 현재 금융 섹터에 투자 중인 사람들은 잠시 정리하는 것이 좋을 것으로 추정되며, 에너지 섹터는 장기적인 수익률이 좋지만 그 변동성을 무시할 수 없어 투자를 망설일 수 있다.

 

5. 필수 소비재와 워렌 버핏의 전략

• 필수 소비재는 안정적인 수익률을 보이며, 워렌 버핏이 이 분야에 비중을 크게 늘리고 있다는 점에서 긍정적인 평가를 받고 있다 .
• 올해 시장 지수 대신 필수 소비재와 에너지 분야로 대피하는 전략이 효과적일 것으로 추정된다 .
• 버크셔 해서웨이는 워렌 버핏의 합법적인 리딩 방으로, 유망 섹터와 종목을 자동으로 선정하고 현금 비중도 조절하는 유익한 투자 수단이다 .
• 현재 증시가 정점을 찍고 후퇴기에 진입했음을 감안하여 적합한 섹터를 선택하는 것이 중요하다 .
• 국내에서는 코덱스의 섹터별 etf와 라이즈의 버크셔 포트폴리오 탑 10 종목이 유망한 대안이 될 수 있다 .