급한대로 이 2개 ETF부터 모아가세요. 연금과 퇴직연금 = 생명입니다

https://youtu.be/7eTjThdVz3U

 

* 연금과 퇴직연금으로 노후를 준비할 때 어떤 ETF를 모아가야 하는가?

연금에서는 S&P 500 ETF를, 퇴직연금에서는 ACE 미국 나스닥 100 채권혼합형 ETF를 꾸준히 모아가는 것이 좋습니다.

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* 퇴직연금에서 채권혼합형 ETF를 추천하는 이유는?

퇴직연금 규정상 주식 비중이 50%를 초과하는 상품은 70%까지만 투자 가능하며, 나머지 30%는 안전자산으로 채워야 하므로, 주식 비중 50% 미만인 채권혼합형이 안전자산 역할을 할 수 있기 때문입니다.

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퇴직 후 소득 공백기에 대한 불안감을 해소하고 은퇴 자산 1억 원을 최소한으로 확보할 수 있는 실질적인 투자 전략을 제시합니다. 이 콘텐츠는 고점 부담이 있는 미국 주식 시장에서 초보자도 스트레스 없이 꾸준히 모아갈 수 있는 S&P 500 적립식 투자의 중요성을 강조하며, 특히 퇴직연금(DC/IRP)의 복잡한 안전자산 규정을 완벽히 충족시키면서도 높은 수익률을 추구하는 채권 혼합형 ETF(ACE 미국나스닥100)를 구체적인 대안으로 제시합니다. 절세 효과를 극대화하고 장기적인 안정성을 확보하는 연금 계좌 활용법과 함께, 시장의 잔파도에 흔들리지 않고 노후 자산을 불려나갈 수 있는 명확한 로드맵을 얻을 수 있습니다.

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1. 은퇴 자산 확보의 필요성과 연금 계좌 활용 전략

 

1. 은퇴 준비의 중요성 및 목표 설정
2. 준비 없는 퇴직은 삶이 무너지는 느낌을 가져올 수 있으므로, 퇴직은 누구에게나 찾아오는 현실임을 인지해야 한다.
3. 소득 공백기를 최소화하기 위해 최소한 1억 원을 은퇴 자산으로 확보하는 것을 목표로 설정해야 한다.
4. 은퇴 자산 확보에 가장 확실한 자산은 연금과 퇴직연금이다.
5. 준비가 되어 있더라도 은퇴가 다가오면 불안한 것은 사실이다.

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1. 절세 계좌(연금/퇴직연금)의 활용 이점
2. 국가 방침상 절세 계좌를 무조건 활용해야 한다.
3. 일반 계좌에서 미국 주식 투자 시 양도세 22%를 내야 하지만, 연금 계좌에서는 연금 소득세 4.4% (3.3%~5.5% 범위)만 저율 과세된다.
4. 연금의 가장 큰 장점은 세액 공제와 과세 이연이며, 퇴직연금도 마찬가지이다.
5. 퇴직연금은 세액 공제 외에 안전 자산에 대한 개념이 추가된다는 특징이 있다.

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1. 장기 투자 시뮬레이션 및 목표
2. 매월 50만 원씩 10년 동안 모으면 약 10만 불(약 1억 원) 정도가 된다.
3. 초기 시드머니 1만 불을 가지고 10년 동안 연 10% 이자율로 매월 500불씩 투자할 경우, 시드가 커질수록 소득 공백기에 대한 두려움은 작아진다.
4. 최소 1억 원을 목표로 하고, 이후 2억, 3억으로 자산을 키운 뒤 커버드 콜로 전환하여 시드는 유지하고 계속해서 월 현금 흐름(월인)이 발생되는 형태로 준비해야 한다.

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2. 고점 시장에서의 투자 전략: S&P 500 적립식 투자

1. 현재 미국 주식 시장의 고점 부담
2. 현재 미국 주식 시장은 고점 수준이다.
3. PER(주가수익비율)이 약 30배 수준으로, 이는 1달러짜리 상품을 30달러에 사겠다는 의미의 고평가 기준이다.
4. 보통 기업들은 평균 약 20배 정도의 가치를 시장에서 평가받는 것이 일반적인 레벨이므로, 현재는 평균보다 훨씬 높은 고점 수준을 기록하고 있어 부담스러운 것은 사실이다.

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1. 초보자를 위한 정립식 투자 권장
2. 시장 상황을 잘 모른다면 꾸준히 정립식으로 투자하는 것이 정답이다.
3. 정립식 투자가 유리한 이유는 미국 주식 시장에서 2020년부터 2024년까지 1등을 했던 종목들이 각자 선순환하는 구조를 보이기 때문이다.
4. 빅테크를 중심으로 선순환하며, 최근에는 이들을 중심으로 한 밸류체인까지 연관된 종목들이 같이 오르는 것이 현재 미국 주식의 성장 과정이며 앞으로도 그럴 가능성이 크다.
5. 시장의 잔파도는 큰 시류에서 당연히 일어날 수밖에 없으므로, 싸면 싼 대로, 비싸면 비싼 대로 조금씩 계속해서 시드를 모아가는 것이 큰 흐름이다.
6. 특히 초보자일수록 S&P 500에 투자하는 것이 적합하다.

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1. S&P 500 ETF 투자의 장점
2. 과거에는 인텔, IBM, 시스코, HP 등이 시가총액 상위에 있었으나, 지금은 완전히 다른 종목들이 시장을 이끌고 있다.
3. 현재 시장을 이끌어가는 종목들(예: 4조 달러, 3조 달러 규모)은 결코 작은 숫자가 아니다.
4. S&P 500 ETF는 이러한 우량주들을 알아서 리밸런싱 해주면서 꾸준히 모아갈 수 있다는 것이 현재 시점에서 가장 큰 장점이다.
5. 초보자는 너무 고민하지 말고 정립식으로 S&P 500을 사는 것을 고려해야 한다.
6. 어쨌든 10년 동안 꾸준하게 모아가는 것이 중요하다.

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1. 국내 상장 S&P 500 ETF 비교
2. 국내 상장된 S&P 500 대표 ETF 5개가 있다 (코덱스, 타이거, 라이즈, 솔, 에이스).
3. 올해 연 환산 수익률을 비교했을 때, 코덱스가 가장 뛰어난 성과를 보였으며, 라이즈가 17.01%로 상대적으로 적은 성과를 기록했다.
4. 수익률은 대동소이하므로 투자자가 선호하는 ETF를 선택하면 되지만, 현재 성과는 코덱스가 가장 좋다.

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3. 퇴직연금(DC/IRP)의 안전자산 규정과 채권 혼합형 ETF의 역할

 

1. 퇴직연금의 제도적 복잡성과 안전자산 규정
2. 퇴직연금은 제도적으로 복잡한 부분이 있으며, 안전자산 개념이 포함된다.
3. 퇴직연금 투자 룰은 개별 합산 이내 70%로 지정되어 있다.
4. 집합 투자 증권(ETF)의 경우, 주식형 펀드나 주식 혼합형 펀드에서 주식 비중이 50%를 초과하는 상품에 대해서는 70%까지만 투자하도록 대전제가 깔려 있다.
5. 따라서 ETF로 투자할 경우, 주식 초과 비중(50% 초과)에 대해 70%까지만 투자해야 하므로, 나머지 30%에 대해서는 안전자산 형태로 고민해야 한다.

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1. 혼합형 펀드의 분류 및 안전자산 근거
2. 주식형 펀드는 주식이 60% 이상, 채권형 펀드는 채권이 60% 이상 들어간다.
3. 혼합형이 핵심이며, 주식과 채권이 같이 들어가 있다.
4. 주식 비율이 50%를 넘으면 주식 혼합형, 50% 미만이면 채권 혼합형이다.
5. 주식 비율이 50% 초과인 상품은 70%만 투자해야 하므로, 주식 비율이 50% 미만인 상품(채권 혼합형)을 30% 투자해야 한다는 의미가 된다.
6. 채권 혼합형이 퇴직연금에서 안전자산의 역할을 할 수밖에 없는 근거는 주식 비율이 50% 미만이어야 한다는 규정 때문이다.
7. 과거에는 주식 30%, 채권 70%로 안정성을 강조했으나, 최근 트렌드는 주식 비중을 최대한 끌어올린 거의 50대 50 (50% 미만)으로 맞추는 것이다.

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1. 퇴직연금의 네거티브(투자 금지) 규정
2. 퇴직연금에는 투자 금지하는 유형(네거티브)이 명확하게 나와 있다.
3. 채권: 신용 등급이 낮은 채권은 투자 금지이다.
4. 주식: 비상장 주식이나 상장되지 않은 해외 주식도 투자 금지이다.
5. 집합 투자기구(ETF):
6. 파생 상품이 법적으로 안 되는 것은 아니지만, 40%를 초과하면 안 된다고 네거티브 규정되어 있다.
7. 파생 상품 비중과 관계없이 레버리지나 인버스는 투자 불가능하다.
8. 기타: 부적격 등급은 당연히 안 되며, 사모(너네끼리 발행한 것)를 퇴직연금 자산에 넣는 것도 금지된다.
9. 결과적으로 퇴직연금에서 선택할 수 있는 투자 상품의 선택지 자체가 많지 않다.

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4. 퇴직연금에 적합한 핵심 ETF: ACE 미국나스닥100 채권혼합형

1. 퇴직연금 안전자산의 종결 상품 제시
2. 퇴직연금의 복잡한 선택지를 해결할 수 있는 상품으로 ACE 미국나스닥100 채권 혼합형 ETF가 제시된다.

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1. ACE 미국나스닥100 채권혼합형의 특징 및 성과
2. 이 ETF(438100)는 다른 S&P 500(SPY)이나 QQQ 대비 성과가 크게 뒤처지지 않는다.
3. 과거에는 주식 30%, 채권 70% 비중이었음에도 불구하고 수익률이 놀라웠다 (환율 반영 포인트가 있음).
4. 장기적으로 봤을 때 S&P 500 채권 혼합형보다 나스닥에 집중하는 것이 더 유리하다고 판단된다.
5. 낮은 표준 편차: 과거 주식 30% 비중일 때 표준 편차는 0.54%였는데, 이는 같은 기간 QQQ(1.1% 움직임)의 절반 수준이었다.
6. 수익률 대비 낮은 변동성: 변동성이 절반 정도밖에 안 되는데도 수익률이 나쁘지 않았다.
7. 최근 트렌드 변화: 현재는 채권 비중이 50% 정도로 줄고, 주식 비중이 30%에서 50%로 올라갔기 때문에 표준 편차는 약 0.7% 정도로 움직이고 있다.
8. 공격적인 트렌드 반영: 시장을 더 많이 따라올 수 있으며, 장기적으로 투자하면 채권의 연 4% 정도 이자를 밑에 깔고 나머지를 주식으로 가져가는 구조이다.
9. 결과적으로 연 15% 상승 추이를 보이고 있다.

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1. 장기 투자 시 스트레스 관리 및 환율 영향
2. 이 ETF는 채권의 4% 이자와 안전적인 미국 시장의 상승을 큰 스트레스 없이 모아갈 수 있다는 것이 중요한 포인트이다.
3. 환율이 10% 오른 것 아니냐는 질문에 대해, ETF 상장 시점 이후 환율 차이가 별로 없으므로 정립적으로 꾸준히 모아갔을 경우 더 유리한 포인트가 있을 것이다.
4. 매달 꾸준히 매수하면 환율 고점 부담을 평균 정도로 맞출 수 있으므로, 노후 자산을 안전하게 장기 투자한다고 생각해야 한다.

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1. ETF 구성 및 세부 내용
2. 최근 성과: 한 달 2.6%, 3개월 7.8%, 1년 13.74% 정도의 흐름을 보여주고 있다.
3. 주식 구성: 나스닥 100이 약 30% 들어가 있으며, QQQ가 4% 포함되어 있다.
4. 채권 구성: T(트레저리, 국채)라고 되어 있는 채권이 포함되어 있다.
5. 채권은 27년 3월 15일 만기이며, 금리는 4.25% 정도 되는 단기체로 깔려 있다.
6. 단기체는 금리 영향에 매우 미미하게 영향을 받는다.
7. 단기체와 장기체의 변동성 비교: 장기체는 금리가 오르면 수익률 변동이 크지만, 단기체는 금리가 오르더라도 수익률 변동이 작다.
8. 장기적으로 금리는 오르락내리락 비슷한 수준에 있을 것이므로, 이자 받는 것이 낫다는 판단하에 단기체(4% 이자)를 가져가는 것이 좋다.
9. 액티브 운용: 엔비디아 같은 종목들이 액티브 형태로 들어가 있으며, 주식 비중을 50% 미만으로 맞추고 있는 형태를 띠고 있다.
10. 배당: 1년에 한 번 결산하며, 아직 배당이 나오지 않은 상태이지만 약 3~4% 정도 될 것으로 추정된다.

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1. 결론: 퇴직연금에 적합한 상품
2. 이 상품은 연금 또는 퇴직연금에서 투자할 수 있는 대표적인 상품이며, 특히 퇴직연금의 안전자산 니즈를 해결해 줄 수 있어 더 적합하다.
3. 이 투자는 불안한 은퇴를 준비하는 첫 스텝이다.
4. 더 공격적인 ETF나 다양한 ETF로 수익률을 높일 수 있는 장기 투자 플랜도 준비될 예정이며, 잘 모른다면 오랫동안 꾸준히 하는 것이 중요하다.