SOL원자력 SMR 매도했습니다. (그리고 30년미국채 매수계획)

https://youtu.be/mf4afZUmWZY

 

* SOL 미국 원자력 SMR ETF를 매도한 이유는 무엇인가요?

SOL 미국 원자력 SMR ETF를 매도한 이유는 원자력 우라늄 가격이 5월부터 오르다가 다시 빠지고, SMR 관련 기업들의 매출과 영업이익이 예상보다 주춤했기 때문 입니다

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* SOL 미국 원자력 SMR ETF 매도 후 어떤 채권 ETF를 매수할 계획인가요?

SOL 미국 원자력 SMR ETF 매도 후에는 '에이스 30년 미국 국채 액티브'와 '코덱스 미국 30년 국채 타겟 커버드 콜' 두 가지 채권 ETF를 500만원씩 분할 매수할 계획입니다

 

변동성 높은 시장에서 안정적인 수익을 추구하는 투자자들을 위한 실질적인 가이드입니다. 단기적인 시장 등락에 일희일비하지 않고, ETF를 활용한 장기 투자 전략으로 자산을 효과적으로 불려나가는 방법을 제시합니다. 특히, 최근 매도한 SMR ETF 후기와 함께 30년 미국 국채 매수 계획을 상세히 설명하며, 메인 포트폴리오와 엣지 자산을 결합하여 안정성과 고수익을 동시에 추구하는 균형 잡힌 투자 포트폴리오 구축 노하우를 공개합니다. 채권 투자의 어려움을 인정하면서도, 분할 매수와 배당형 채권 ETF를 활용하여 리스크를 관리하고 꾸준한 수익을 창출하는 구체적인 전략을 배울 수 있습니다.

 

1. 변동성 높은 시장에서의 투자 전략 및 SMR 매도 후기

 

1.1. 투자 철학 및 ETF 활용 전략

1. 투자자의 감정적 반응: 주식 시장에서 주가가 오를 때는 기분이 좋고 세상이 아름다워 보이지만, 주가가 빠질 때는 불안하고 걱정되는 감정을 느끼는 것이 일반적이다.
2. 일희일비 투자 지양: 이러한 단기적인 시장 등락에 일희일비하는 투자를 지양해야 한다.
3. ETF를 활용한 장기 투자 권장: ETF(상장지수펀드)를 활용하여 시간을 투자자의 편으로 만드는 장기적인 전략으로 자산을 모아가는 것이 좋다.
4. ETF의 안정성: 웬만한 ETF는 손해 보고 팔기 어렵다는 특징이 있다.

 

1.2. SOL 미국 원자력 SMR 매도 후기

1. SMR 매도 결정: SOL 미국 원자력 SMR(소형 원전 모듈) ETF를 매도했다.
2. 수익률 기록: SMR에 1천만 원을 투자하여 약 30%의 수익(300만 원)을 기록한 후 매도했다.
3. 매도 시점 판단:
   1. 고점 체감: SMR 주가가 두 번의 고점에서 약간씩 체감되는 느낌을 받았고, 고점이 낮아지는 모습을 보여 매도를 결정했다.
   2. 원자력 우라늄 가격 하락: 5월부터 오르던 원자력 우라늄 가격이 다시 빠지는 모습을 보였다.
   3. 매출 감소: 자체 스프레드시트 분석 결과, SMR 관련 매출이 늘다가 다시 빠지는 모습을 보였다.
   4. 시즈(Cameco)의 실적 주춤: 전 세계 1위 핵연료 회사인 시즈의 매출과 영업이익이 주춤하는 모습을 보였다.
   5. 계약 취소 및 속도 조절: SMR 관련 계약 취소 및 사업 속도 조절에 대한 소식이 있었다.
4. SMR의 중요성:
   1. 안보 자산: SMR은 빅테크 기업들이 전력을 확보하는 데 필수적인 '안보 자산'으로 간주된다.
   2. 밸류 체인: 핵연료 조달(시즈, 카메코), 설계 연구(뉴스케일 파워, 오콜로, GE히타치), 원자력 운용(시즈, 비스트라 에너지) 등 전체 밸류 체인을 포함한다.
   3. 태양광 및 풍력 병행: 태양광 및 풍력과 병행 시 보조금을 받을 수 있지만, 시즈가 운영의 메인이다.

 

2. 30년 미국 국채 매수 계획 및 채권 투자 전략

 

2.1. 30년 미국 국채 매수 배경

1. CPI 및 PPI 변동성: 최근 CPI(소비자물가지수)는 좋게(물가 상승률 둔화) 나왔으나, PPI(생산자물가지수)는 역대급으로 오르면서 하루 사이에 금리 변동성이 커졌다.
2. 금리 변동성 확대: 과거 금리 인하 시기보다 금리 변동폭이 상대적으로 커진 모습이다.
3. 채권 투자 시기 도래: 이러한 금리 변동성 확대로 인해 채권 투자 시기가 왔다는 판단이 들지만, 신중한 접근이 필요하다.
4. 순환매 시장: 현재 시장은 고점에 있는 자산을 팔고 저점에 있는 자산을 매수하는 순환매가 일어나는 시기이다.
5. TLT의 금리 변동폭: TLT(20년 이상 장기 미국 국채 ETF)의 주가 변동폭은 1%로 작아 보이지만, 금리 측면에서는 변동폭이 크다.
6. 채권 가격 영향 요인: 채권 가격은 물가 지수(CPI, PPI), 금리 인하 기대감(9월 FOMC), 수급(일본, 중국의 미국 채권 보유량), 안전자산 선호도(기술주 상승 시 하락) 등 다양한 요인에 의해 영향을 받으므로 투자가 어렵다.
7. 저가 매수의 기회: 순환매 측면에서 가격이 싼 채권을 매수하는 것이 현명하며, 더 빠지기 힘들다는 판단이 있다.

 

2.2. 30년 미국 국채 분할 매수 전략

1. 투자 금액 및 분할 매수: SMR 매도 자금 1천만 원 중 500만 원씩 분할하여 채권에 투자할 계획이다.
2. ACE 30년 미국 국채 액티브 투자: 500만 원은 ACE 30년 미국 국채 액티브 ETF에 투자할 예정이다.
3. 바닥 예측의 어려움: 채권 시장의 사이클이 꺾였는지, 일시적인 주춤인지 정확히 알 수 없으므로, 바닥을 확신할 수 없어 분할 매수가 필수적이다.
4. 몰빵 투자 금지: 채권 투자는 시기를 예측하기 어렵고, 현재 3년째 하락 중이므로 한 번에 몰빵하는 투자는 절대 금지해야 한다.
5. TMF 표준편차: TMF(TLT 3배 레버리지 ETF)의 표준편차가 2.6 정도이므로, TLT는 약 0.8% 정도 움직이는 것으로 볼 수 있다.
6. ETF 구성: ACE 30년 미국 국채 액티브 ETF는 20년 이상 장기채와 TMF(3배 레버리지)를 포함하고 있다.
7. 만기 및 금리: 2055년 2월 만기 채권의 금리는 약 4% 초중반으로, 이자를 받으면서 장기적으로 모아가기에 괜찮다.
8. 낮은 보수: 해당 ETF의 보수는 0.05%로 매우 저렴하다.

 

2.3. 채권 투자 시너지 전략: 배당형 채권 ETF 병행

1. 채권 투자의 어려움: 채권 투자는 생각보다 어렵고 변동성이 크다.
2. 코덱스 미국 30년 국채 타겟 커버드 콜 병행: 장기 투자를 위해서는 ACE 30년 미국 국채 액티브와 함께 코덱스 미국 30년 국채 타겟 커버드 콜 ETF를 같이 투자하는 것이 좋다.
3. 타겟 커버드 콜의 특징:
   1. 주가 하락 및 배당: 주가는 바닥을 기고 있지만, 배당이 많이 나온다.
   2. 배당 수익률: 현재 바닥권에서 87원의 배당이 나오며, 이는 높은 수준이다.
   3. 가격 보완: 가격이 보완되면 배당이 계속 나온다.
   4. 가격 상승 시 탄력성: 30년 국채는 가격이 오를 때 더 탄력적으로 많이 오르는 경향이 있다.
   5. 배당으로 버티기: 가격이 오르지 않을 때는 배당을 받으면서 버틸 수 있다.
4. 5대 5 투자 전략: 투자 금액이 크거나 투자처를 정하기 어려운 경우, 이 두 가지 채권 ETF를 5대 5 비중으로 동시에 가져가는 것이 좋다.
5. 평균 배당 수익률: 두 ETF를 함께 투자하면 평균 6~7% 정도의 배당 수익률을 기대할 수 있다.
6. 주가 변동폭 및 하방 경직성: 주가 변동폭은 제한적이며, 더 빠지기는 쉽지 않다. 설령 빠지더라도 6~7%의 배당은 계속 나온다.
7. 보수: 코덱스 미국 30년 국채 타겟 커버드 콜의 보수는 0.25%로 중간 수준이다.
8. 배당 수익률 목표: 12% 정도의 배당 수익률을 추구하지만, 가격이 밀리면 옵션 매도량을 늘려도 가격이 싸기 때문에 상승 시 불리할 수 있다.
9. 장기 투자 도움: 두 ETF를 함께 들고 가는 것이 장기 투자에 더 도움이 된다.

 

3. 장기 투자를 위한 포트폴리오 구성 전략

1. 메인 포트폴리오와 엣지 자산의 결합: 장기 투자의 핵심은 메인 ETF와 엣지 자산 ETF를 함께 가져가는 것이다.
2. 비중 조절: 메인 포트폴리오 70%, 엣지 자산 30% 정도로 비중을 조절하는 것이 좋다.
3. 메인 포트폴리오:
   1. 목적: 노후 대비나 자산 형성을 위해 꾸준히 모아야 하는 ETF이다.
   2. 예시: SCHD(슈드), SPY(스파이), QQQ(큐큐큐), 국내 시장의 코덱스 코미, ACE 미국 배당 퀄리티 다우존스 등이 있다.
   3. 안정적 운영의 중요성: 메인 포트폴리오가 안정적으로 운영되어야 엣지 자산에서 30~50%의 큰 수익을 낼 수 있다.
   4. 장기 보유의 중요성: 시드(투자 원금)가 적을수록 더 장기적으로 보유해야 수익률 측면에서 큰 수익을 얻을 수 있다.
   5. 미국 주식 ETF의 특성: 미국 주식 ETF는 단기적인 등락에 일희일비하기보다 꾸준히 들고 있으면 결국 오르는 특성이 있다.
4. 엣지 자산:
   1. 목적: 시장 트렌드나 실적 개선에 따라 공격적으로 투자하여 추가적인 큰 수익을 노리는 ETF이다.
   2. 수익률 목표: 30~50% 이상의 수익을 목표로 한다.
   3. 예시: 코덱스 AI 소프트웨어, 휴먼 노노이드 서학미, 필수 소비재(미국 종목), 중소형 중심 미국 제조업 ETF, SK하이닉스 등이다.
   4. 단기 수익 지양: 5~10%의 짧은 수익을 목표로 한다면 다른 투자 방식을 고려해야 한다.
5. 채권 투자 권장: 채권 투자에 관심 있는 투자자들은 위에서 언급된 전략을 참고하여 조금씩 투자하는 것을 권장한다.